最近猪价跌了快一个月了,这一个月跌的比较急,几乎没有拉锯。长达近一个月的连续下跌,在考验养猪人最后的耐心。其实,猪价高的时间越久,大家的心里越忐忑,因为几乎所有人都明白这样一个道理和规律:猪价在中国是起起伏伏的,现在越高,将来越低,如皮球一样。大家的内心都希望高价维持的时间久一些,甚至是这个冬天再涨一次,但究竟有多少人坚信?反正我是不信。
一、进口肉对供应量的影响极小
最近有人把猪价下跌归罪于今年进口猪肉数量激增,这个观点我持反对意见。有影响,但影响有限。今年进口了多少猪肉?根据海关总署公布的数据:今年1-8月份共进口猪肉113.8万吨,进口金额同比增长270.9%(进口金额的增加其中很大成分是进口价格也高了)。110万吨猪肉究竟意味着什么?猪的屠宰率如果按70%来算,每头待宰猪按220斤计算,换算一下,一吨肉需要生猪13头,那110万吨,等于从国外进口了1430万头猪。按照这个节奏,是一年大约2000万头猪。而中国一年猪的出栏量有多少?大家都说有6-7亿头,2000万头对于6-7亿头是个什么概念?九牛一毛而已。假设在供应量严重短缺的时候,进口了约3%的猪肉,又能掀起多大的风浪?我认为,进口肉对应供应量的影响极其有限,如果说有影响,应该是心里上的影响。
二、美国猪肉价格大跌和中国市场有关?
最近很多媒体声称美国生猪跌至10年来最低,而且分析了美国猪价跌的原因。一些媒体声称美国猪价跌是因为看到了中国猪价很高,因此扩大生产、延期出栏,大致的意思是说是为了中国市场而增产。其实,是不是那么回事?
有一篇流传较广,标题为《重磅消息,美国猪价雪崩下跌,对我国猪价势必冲击》的文章中,有这样一段文字:“目前美国生猪的价格为5.86元/KG,这个5.86元是人民币,这个价格来说远远低于我国17元左右每公斤。我国(估计是笔误,应当是美国)猪肉的“白菜价”势必为刺激我国屠宰企业等对美国猪肉的进口,大量美国猪肉的进口,不仅能我国生猪价格的行情(估计又是笔误),也会对市场猪肉价格造成负面影响。”
且不说美国的生猪价格实际上是多少,但文中显然忽略了太多的东西。美国宾夕法尼亚州的兰开斯特今天95号汽油的价格是3.98元/公升,有影响到中国的油价了吗?美国的油价是每个州都不一样,加油站的油价也是随时更新的,而中国的定价机制和美国是不一样的。中国现在很多东西没有和国际接轨,猪肉的贸易也不是真正的自由贸易。
事实上,中国的确有很多企业拥有进口权,对于这些企业来说,从商业利益上来讲,想大量进口无可厚非。但关键问题不是企业想进多少就进多少,进口猪肉是有配额的,国家既要保护,还要平衡进口国,都给点机会。中国现在已经开放了50个猪肉进口港口。中国从美国进口的猪肉量排名第几?排名第三!美国的猪肉那么便宜,为何是第三,而不是第一?说明不是你便宜就可以进来。所以,这里还要感谢中国政府的把关者。
一句话,美国的猪肉再便宜,也不是想进来就进来,要看国家让不让你进来。
三、美国猪肉价格究竟是多少?
最近我正好在美国,大约来了20天了。我们开车走了10个州,行程超过5500公里,每到一处我都会去生活超市去看猪肉的价格。那么,美国猪肉的价格究竟是多少呢?事实上,美国猪肉价格的差距很大,不同地区,不同产品(不同标准)至少我看到旧金山和长岛的差距就非常大。
到目前为止,我看到长岛的价格是最低的。在这里五花肉的价格是每磅2美元(1.99元)。我们来换算一下:一磅的(重量)是454克/2美元,一斤(500克)就是2.2美元一斤。今天美元兑人民币的汇率是约6.7:1。这样算下来,6.7x2.2=14.74元人民币。看清楚了吧?在美国超市里,最便宜的超市里面每斤五花肉14.74元人民币,比国内便宜吗?我想问一下,美国生猪的价格那么便宜,为何终端零售价却没有雪崩?在美国都没有雪崩,怎么会“崩”倒中国的猪价?
四、屠宰企业希望中国猪价高吗?
我们要一分为二的看待这个问题。首先,如果国内猪价高了,屠宰企业的流动资金需求会大大增加。因为过去买6元/斤的生猪,一头猪仅需1320元,而现在8.5元/斤,收购一头猪就需要1870元,资金需求量增加了至少40%,而利润又没有增加,销量反而下降了,因为猪肉贵,一部分人选择吃便宜的鸡和鱼。
所以,一般情况下,卖冷鲜肉的屠宰企业是不希望猪价高的,而做冻肉和熟食加工的,就不一定了,取决于它手里有多少存货。就像房价一样,手里房子多的,希望房价上涨,而没有房子的,希望下跌。
而有进出口权的企业,当国内猪价高的时候,它们的机会就来了。根据已知信息,双汇今年的利润暴涨,主要是和进口猪肉有关,因为它在美国有很多猪(双汇旗下的斯密斯菲尔德公司养的),它把一部分美国猪肉进来了。我们记得今年年初,双汇高管声称猪价下降一半才合理。可能是希望引起政府注意,消费者给政府压力,能够放开更多的进口配额。如果双汇这一类的企业没有进出口权,则希望猪价越低越好,低价收购,等冷库满了,则希望猪价暴涨,赚这个差价。商人不赚差价,就不是商人了。
五、政府不会放太多的进口肉进来
总的来说,大家不要过度担心进口肉的冲击,我有几个理由。
1、农业部会为养猪人发声
农业部希望养猪人是赚还是亏?肯定是赚,这是部门立场决定的。所以,作为农业部,不会希望猪肉大量进口;
2、国家不会平抑猪价
目前,生猪价格是下行的,玉米也是下行的,所以,养猪的利润还是很不错,大家应当知足。我说国家不会出手平抑猪价有两个原因:一是中国玉米库存太大,超过1.5亿吨,这个让政府很头疼,是个大包袱,如果少进口猪肉,一年2000万头进口猪少吃掉多少玉米?
第二个原因,国家经济增长仍然有较大压力。离年底还有3个月的时间,世界上那么多国家唱衰中国经济。中国不承认,也不愿意衰,所以在积极转型。今年GDP的保底线是7%,我认为还有一定的压力。猪肉对GDP的贡献较大,在有压力的情况下,至少在剩下三个月中,不会有意打压猪价。
六、养猪人的信心对猪价影响最大
可以肯定的说,生猪的供应量绝对不会像一些人说的那样持续降低,缺口很大。上篇文章说过,猪价那么高,养猪人的投入很大,死淘率大大下降,生长速度大大加快,这是我们可以看到的。猪价高企已经超过1年多了,供应量应当有很大的恢复,所以,猪价慢慢下降是正常的,但迅速下跌就不正常。
从9月12日,国内平均猪价近18.5元/公斤,到10月9日的16.83元,不到一个月下降了1.67元,这个基本上是可以接受的。但中间又充满蹊跷,按理说国庆长假和天气变凉会驱动消费量增加,如果生猪短缺,应当有一个短暂上升。但恰恰节日期间迅速下跌,这就不正常了。
这说明了什么?说明养猪人都预测国庆会上涨,结果不涨反跌,那就干脆出手了,这时候供应量集中,屠宰企业自然会压价。应该说,国庆期间猪价下跌和养猪人心里落差有关系。其实,很多养猪人现在开始看衰猪价了,普遍认为进入了一个长期的下行通道。最后的心里防线是春节,如果春节猪价还没有一个好价格,将会迎来更大的一次集中抛售,那个时候,会有一个断崖式的下跌。
所以,我说,养猪人的信心对猪价影响最大。在2016年里,因为有互联网这个工具,大家都在网络上搞串联,希望养猪人压栏,抬高猪价,加上猪价真的一直在上涨,导致惜售,供应延后,供应就更紧张了。而现在,实际上养猪人已经普遍看跌,心已经不齐了,你不卖我卖,已经进入胜利大逃亡阶段,猪价很难人为的挺上去了。
(王中)